엔비디아의 재무상황
Nvidia의 재무 상황에 대해 알아보려고 합니다. 현재 날짜는 2023년 7월 11일이며, Nvidia의 최신 재무 결과를 바탕으로 작성하겠습니다.
Nvidia는 최근 분기에 670억 달러의 매출을 기록했습니다. 이는 지난해 동기 대비 3% 증가한 수치입니다. 특히 데이터 센터 부문에서는 381억 달러의 매출을 달성하여, 전년 대비 61% 성장했습니다. 그리고 주주에게 반환한 금액은 분기별로 34억 4000만 달러에 달했습니다.
하지만 이는 이전 분기 대비 19% 하락한 수치이기도 합니다. 물론 지난 분기에 비해 감소한 수치이지만, 우리는 현재의 어려운 시장 환경과 공급망 변화에 안정적으로 대응해 나갈 것이라고 Jensen Huang CEO는 말했습니다.
Nvidia의 재무 상황을 더 자세히 살펴보면, 해당 분기의 GAAP 기준 주당 diluted earnings은 26센트로 전년 대비 72% 하락했으며, Non-GAAP 기준 주당 diluted earnings은 51센트로 전년 대비 51% 하락한 것으로 나타났습니다.
Nvidia는 데이터 센터 비즈니스와 인공지능 분야에서의 발전을 주목할 만한 동향으로 언급되었습니다. Jensen Huang CEO는 인공지능의 발전이 데이터 센터 부문과 다양한 산업에 혁신을 가져오고 있다고 강조하며, 자동차 산업 또한 기술 산업으로 발전하고 있으며, 데이터 센터 부문은 AI의 발전을 주도하며 약제 개발부터 기후 과학, 로봇 공학 등 다양한 분야에서의 효과적인 연구를 촉진하고 있다고 말했습니다.
또한 Nvidia는 주주에게 34억 4000만 달러의 주식 매수와 현금 배당을 실시했습니다. 이외에도 미래에도 주식 매수 계획이 있으며, 주식 매수 권한은 2023년 12월까지 유효합니다.
Nvidia는 현재 전반적인 경제 환경 변화와 공급망 변동에도 안정적인 재무 상황을 유지하며 성장하고 있다는 것을 알 수 있습니다. 앞으로의 발전을 기대해 봅시다.
산업 위치 및 경쟁 우위
엔비디아는 게임, 소비자 전자제품, 프로페셔널 비주얼라이제이션, 데이터 센터, 자동차 시장을 위해 그래픽 처리 장치(GPU), 시스템 온 칩(SoC) 등 반도체 제품을 디자인하고 제조하는 기술 기업입니다. 엔비디아는 인공지능, 기계 학습, 딥 러닝 응용 프로그램을 위한 고성능 컴퓨팅 솔루션 개발에 주력하고 있습니다. 또한 게임 업계에서는 고급 그래픽 기술을 제공하여 게임 경험을 향상시키고 있습니다. 뿐만 아니라 엔비디아의 GPU는 과학 및 학계에서 복잡한 데이터 분석, 기상 예측 등 고성능 컴퓨팅 응용 분야에서 널리 사용되고 있습니다.
엔비디아는 혁신과 새로운 기술 개발에 중점을 두어 성공을 거두고 있습니다. 회사는 연구 개발에 많은 투자를 하고 있으며 수천 개의 특허를 보유한 강력한 지적 재산 포트폴리오를 보유하고 있습니다. 또한 엔비디아는 인텔, 마이크로소프트, 아마존 등 기술 산업의 다른 기업들과 전략적 파트너십을 맺고 있어 새로운 제품과 기술에 대한 협력을 이끌어내고 있습니다.
엔비디아는 그래픽 처리 장치(GPU) 시장에서 지배적인 위치를 차지하고 있으며, 게임 업계에서는 시장 리더로 자리 잡았습니다. 그래픽 처리 기술이 우수한 성능과 그래픽 능력을 제공하여 게임 업계에서는 황금 기준으로 인정받고 있으며, 게임 개발사들과의 파트너십을 통해 시장 지배력을 유지하고 있습니다.
또한 최근 몇 년간 엔비디아는 인공지능(AI) 및 자율 주행과 같은 분야로 사업을 확장하면서 게임 이외의 영역에서도 GPU 기술을 성공적으로 활용하고 있습니다. 엔비디아의 GPU는 병렬 처리와 데이터 집약적인 작업에 적합하여 AI 훈련과 추론에 이상적입니다. 또한 자율 주행차를 위한 전용 하드웨어인 Drive PX 플랫폼 등 자율 주행 솔루션에도 특화된 제품을 개발하였습니다.
엔비디아는 강력한 재무 성과를 지속적으로 보여주고 있습니다. 지난 5년간 연간 매출이 30% 이상 성장했으며 영업이익과 순이익도 급격히 증가했습니다. 회사의 주식 가격 역시 상승세를 보여 2023년 2월 현재로서 5000억 달러 이상의 시가 총액을 기록하고 있습니다.
엔비디아는 혁신과 연구에 대한 투자, 전략적 파트너십, 지속적인 시장 지배력을 통해 산업 내에서 강력한 위치와 경쟁 우위를 유지하고 있습니다. 이를 통해 엔비디아는 고객과 주주에게 가치를 제공하는 성공적이고 혁신적인 기술 기업으로 자리매김하고 있습니다.
미래 성장 기회
NVIDIA는 지난 10년 동안 그래픽 카드 제조업체에서 게임용 개인 컴퓨터(PC)를 위한 카드 제조업체에서 데이터 센터, 자동차 및 디지털 트윈을 포함한 다양한 분야에서 사용되는 칩을 생산하는 기업으로 변모했습니다. 또한, NVIDIA는 인공지능(AI) 붐 가운데에서 그 칩이 이 기술의 보급에 중요한 역할을 하는 중입니다. 따라서 마지막 10년 동안 NVIDIA 투자자들에게 보람 있는 수익을 제공한 것처럼 다음 10년이 NVIDIA 투자자들에게 보상이 되는 시기가 될 것으로 예상됩니다. 이 글에서는 먼저 NVIDIA의 주요 동력에 대해 자세히 알아보고, 이후 10년 동안 주식에 대해 얼마나 많은 상승이 예상될 수 있는지 살펴볼 것입니다.
NVIDIA의 다음 10년 동안의 주요 성장 동력
NVIDIA는 작년 3월에 열린 투자자 데이에서 자동차 응용 프로그램, AI 엔터프라이즈 소프트웨어, 옴니버스, 게임, 칩 및 시스템과 같은 다양한 수직분야를 포함한 1조 달러에 이르는 총 가용 시장(TAM)을 갖고 있다고 밝혔습니다. 회사는 지난 12개월 동안 약 260억 달러의 수익을 창출한 것을 감안하면, 막대한 성장 가능성을 갖고 있습니다.
좋은 소식은 NVIDIA가 이미 이러한 거대한 기회를 활용하기 위한 길을 걷고 있다는 점입니다. 특히 칩 및 시스템, 자동차 응용 프로그램, 그리고 엔터프라이즈 소프트웨어 세 가지 주요 분야에서 진전이 이루어지고 있습니다. 이 세 가지 엔드 마켓은 회사의 TAM 중 9000억 달러를 차지하므로 장기적인 성장에 있어서 중요한 역할을 합니다. 이러한 시장에서의 진전을 살펴보겠습니다.
자동차 시장의 기회
NVIDIA의 자동차 사업은 회사가 3000억 달러의 매출 기회를 보는 시장입니다. 자율 주행 및 연결성 수준이 증가함에 따라 차량 내 칩에 대한 수요가 증가하고 있습니다. 예를 들어, 회사는 지난 해 자율 주행 능력이 2단계 및 3단계인 차량의 보급률이 10%에서 2030년에는 50%로 증가할 것으로 예측하고 있습니다.
또한, 각 차량에 장착되는 카메라의 수가 크게 증가하면서 이미지 처리 양도 크게 증가할 것으로 예상됩니다. 이 모든 것은 각 차량이 생성하는 대량의 데이터를 신속하게 처리하여 자율 주행 응용프로그램과 연결성을 구동하기 위해 NVIDIA의 그래픽 카드에 대한 필요성이 증가할 것을 나타냅니다.
NVIDIA는 원래 장비 제조업체 및 구성품 공급업체를 포함한 확고한 고객 생태계를 구축하여 자동차 시장에서 견실한 수익을 창출하고 있습니다. 지난해 3월에는 NVIDIA가 자동차 수익의 110억 달러의 주문 예정금액을 보유하고 있었습니다. 이 수치는 현재 140억 달러로 증가하였으며, 이 분야에서의 엄청난 기회를 고려하면 이 수치가 더 높아질 것으로 예상됩니다.
두 번째 큰 동력인 데이터 센터는 엔터프라이즈 데이터 센터와 초대형 데이터 센터라는 두 가지 응용 분야에서 이익을 얻을 수 있습니다.
후자는 대용량 데이터를 빠른 연결을 통해 처리하는 데 사용하는 대형 시설입니다. 이러한 데이터 센터는 확장 가능하며, 고부하 작업을 처리할 수 있습니다. 엔터프라이즈 데이터 센터는 초대형 데이터 센터보다는 규모가 작습니다.
NVIDIA는 초대형 데이터 센터에서 인공지능의 점점 증가하는 채택에 따라 1,500억 달러의 매출 기회를 보고 있습니다. 그래픽 처리 유닛(GPU)은 대용량 언어 모델의 훈련 및 추론에 대한 데이터 센터에서 점점 더 많이 사용되고 있습니다. 실제로, 훈련에 대한 GPU의 사용량은 단 3년 만에 9배 증가한 것으로 회사는 밝히고 있습니다.
마지막으로, NVIDIA의 GPU는 AI 모델의 훈련에 많이 사용됩니다. 회사의 그래픽 카드는 OpenAI의 ChatGPT를 위해 사용되었으며, 더 많은 회사들이 NVIDIA의 GPU를 AI 모델의 훈련에 활용하고 있습니다.
NVIDIA의 미래 성장 기회에는 게임 및 데이터 센터 세그먼트에서의 성장뿐만 아니라 전문 시각화 사업의 폭발적인 성장도 포함될 수 있습니다. 전문 시각화 사업은 지난 분기에 6억 4천 300만 달러의 매출을 기록하며 전년 동기 대비 109%의 성장을 보였습니다. 이 세그먼트의 놀라운 성장은 더 비싼 워크스테이션 수요 증가 및 회사의 그래픽 카드를 사용하여 하이브리드 작업 환경을 구축하는 필요성에 기인합니다.
NVIDIA의 주요 성장 동력은 게임 및 데이터 센터 비즈니스로 구성되어 있으며, 전문 시각화 사업의 성장도 예상됩니다. 게임 및 데이터 센터 시장에서의 지배적인 입지와 전문 시각화 사업의 폭발적인 성장은 NVIDIA의 다음 5년 동안의 강력한 성장을 예상하게 합니다. 따라서 현재 NVIDIA 주식을 구매하는 것은 미래에 똑똑한 투자 결정이 될 수 있습니다.